AUD/JPY 가격 전망: 110.50 위에서 강세… 일본은행 금리 인상 기대에 100일 단순이동평균선 아래서 상승폭 제한

• AUD/JPY는 수요일 유럽장 초반 110.85 부근으로 상승했다.
• 로이터 설문조사에 따르면 일본은행은 12월 금리를 1.50%로 인상할 것으로 예상된다.
• AUD/JPY는 주요 지표인 100일 단순이동평균선(SMA)을 밑돌며 약세 흐름을 유지하고 있다.
• 첫 번째 상단 저항선은 111.00이며, 초기 지지선은 110.20으로 보인다.

AUD/JPY는 수요일 유럽장 초반 110.90 부근에서 상승세로 거래되고 있다. 다만 일본 당국자들의 매파적 발언으로 추가 상승 여력은 제한될 수 있다.

히미노 료조 일본은행(BoJ) 부총재는 수요일 기조적 인플레이션이 중앙은행의 목표치인 2%에 거의 도달했다고 밝혔다. 히미노 부총재는 금융 여건이 여전히 완화적이라고 덧붙였다.

이번 주 초 우에다 가즈오 일본은행 총재는 기조적 인플레이션이 목표치인 2%에 근접했다고 밝혔다. 또한 일본은행이 단기 정책금리를 인상하면 장기금리도 이에 따라 점진적으로 상승할 가능성이 높다고 말했다. 지난주 고에다 준코 심의위원은 인플레이션의 상방 위험이 상당한 만큼, 금리가 31년 만에 가장 높은 수준에 있더라도 일본은행이 금리 인상에 지나치게 신중해져서는 안 된다고 밝혔다.

로이터 설문조사에 참여한 이코노미스트 대다수는 일본은행이 6월과 9월에 이어 12월에도 금리를 인상해 1.50%로 올릴 가능성이 높다고 전망했다.

일본은행, 물가 목표 달성 진전 시사…시장은 12월 금리 인상 가능성에 주목

단스케은행 애널리스트들은 우에다 일본은행 총재의 발언에서 자신감이 한층 강해졌다고 평가했다. 우에다 총재는 이제 기조적 인플레이션이 목표치인 2%에 “상당히 근접했다”고 판단하고 있으며, 수급이 빠듯한 노동시장과 전 세계의 강한 인공지능(AI) 수요를 물가 압력의 핵심 요인으로 지목했다. 단스케은행은 우에다 총재가 “적절한 속도로 금리를 인상하지 않으면 장기 국채 수익률이 더 높아질 수 있다”고 경고한 점도 언급하며, 인플레이션 추세에 뒤처질 위험을 강조했다고 분석했다. 2026년 10월 30일 종료되는 일본은행의 차기 회의와 관련해 단스케은행은 시장이 금리의 1.25% 동결을 예상하고 있지만, “이르면 12월에 1.5%로 인상할 가능성”을 열어두는 지침이 나올지에 주목할 것이라고 내다봤다.

임금·물가 선순환 강화 속 우에다, 다소 매파적 기조

FXS Speechtracker는 이번 연설에 10점 만점에 7점을 부여했다. 우에다 총재의 평균인 7.4점보다는 약간 낮지만, “2%에 근접한 기조적 인플레이션”과 임금·물가의 선순환을 강조한 점은 다소 매파적인 기조를 보여준다. 우에다 총재는 견조한 세계 경제 활동과 국내 설비투자, 수출에 따른 수요 주도 인플레이션 및 빠듯한 노동시장 여건을 강조했다. 동시에 정책 조정이 적절하지 않으면 일본 장기 국채 수익률이 더 높아질 수 있다고 경고하며, 근원 인플레이션을 2% 부근에 안착시킬 필요성을 재차 부각했다.

한편 우에다 총재는 국채 매입 축소에 대한 기본 접근법에는 변화가 없다고 강조하고 긴급 국채 조치를 사전에 예고하지 않겠다는 입장을 밝혔다. 이는 경제지표에 근거한 신중한 정책 기조를 시사한다. 적절히 조정된 금리 인상은 완화적 금융 여건을 유지하면서 장기금리가 “점진적으로” 상승하도록 할 수 있다는 메시지는 통제된 정상화 경로를 뒷받침한다. 시장이 초완화 정책에서 점진적으로 벗어나는 흐름을 가격에 반영함에 따라 이는 엔화에 소폭 긍정적인 요인으로 작용한다.

기술적 분석: AUD/JPY, 100일 SMA 아래에서 약세 전망 우세

일봉 차트에서 AUD/JPY는 100일 단순이동평균선(SMA)을 밑돌며 단기 약세 흐름을 유지하고 있다. 가격은 볼린저밴드 중심선인 20일 SMA 위에서 움직여 단기적으로 다소 안정되는 모습을 보인다. 한편 상대강도지수(RSI, 14)는 52.30으로, 과매도 상태라기보다는 중립에서 소폭 긍정적인 수준의 모멘텀을 시사한다.

상단에서는 심리적 수준인 111.00이 첫 번째 저항선이며, 이를 넘어서면 111.25 부근의 볼린저밴드 상단이 다음 저항선이 된다. 더 강한 저항선은 112.10 부근의 100일 SMA에 위치하며, 이 부근에서는 상승 시 더 강한 매도 압력에 직면할 가능성이 높다. 

하단에서는 볼린저밴드 중심선인 110.20이 당장의 지지선으로 보인다. 약세가 심화되면 10월 16일 저점인 109.34까지 하락할 수 있으며, 매도세가 다시 주도권을 잡으면 그다음으로 109.15 부근의 볼린저밴드 하단을 향할 수 있다.

(이 기사의 기술적 분석은 AI 도구의 도움을 받아 작성되었습니다. 자세히 알아보기.)