금값, NASDAQ 100 급락·12월 금리 인상 기대 약화에 4,100달러 돌파

• 금, 1% 상승해 4,100달러 상회… NASDAQ 100 낙폭 5.9%.
• 미국 10년물 국채 수익률, 6bp 하락한 4.829%.
• 비농업 고용 발표 앞두고 연준의 12월 금리 인상 확률, 82%에서 66%로 급락.

목요일 금(XAU/USD)은 견조한 미국 경제지표와 미국 연방준비제도(Fed·연준) 인사들의 매파적 발언에도 달러화가 소폭 하락하면서 약 1% 상승하고 있다. XAU/USD는 장중 저점인 4,057달러에서 반등한 뒤 4,100달러 위에서 거래되고 있다.

기술주 대규모 매도와 국채 수익률 하락 속 금값 상승

투자자들이 기술주에서 방어주로 이동하면서 NASDAQ100이 약 5.9% 폭락하는 등 시장이 급락세를 보였고 위험선호 심리도 위축됐다. 미국 중간선거에서 민주당이 압승한 여파로 미국의 다른 두 주요 지수인 다우존스와 S&P 500도 각각 2.9%, 3.8% 급락했다.

6개 주요 통화 대비 달러 가치를 추적하는 미국 달러지수(DXY)는 장중 저점인 101.19에서 회복한 뒤 보합권인 101.46을 기록하고 있다.

미국 고용지표는 견조했으며, 이는 금요일 발표될 비농업 고용보고서의 흐름을 예고하는 신호일 수 있다. 10월 31일로 끝난 주의 신규 실업수당 청구 건수는 19만 5,000건에서 18만 9,000건으로 줄어 예상치인 19만 6,000건을 밑돌았다. 앞서 Challenger, Grey and Christmas는 10월 감원 규모가 4만 3,281명에서 4만 3,994명으로 2% 증가하는 데 그쳤다고 발표하면서 인플레이션 상승폭이 미미하다고 지적했다. 한편 기업들이 지난달 발표한 채용 계획은 44만 4,692명 이상으로, 2025년 수치 대비 57% 증가했다.

연준 인사들의 발언도 전해졌다. 베스 해먹 클리블랜드 연방준비은행 총재는 점진적인 금리 인상을 지지하며 연준이 아직 해야 할 일이 더 남아 있다고 말했다. 한편 토머스 바킨 리치먼드 연방준비은행 총재는 “광범위한” 인플레이션이 여전히 지나치게 높다고 지적하며 점진적 접근을 촉구한 해먹 총재와 뜻을 같이했다.

한편 유가가 선거 전 고점에서 후퇴하면서 인플레이션 기대가 낮아지는 가운데 미국 국채 수익률도 하락하고 있다. 미국 10년물 국채 수익률은 6bp 내린 4.829%를 기록하고 있다.

이에 따라 트레이더들은 매파적 전망에 대한 베팅을 계속 줄이고 있다. CME FedWatch 도구에 따르면 연준이 12월 회의에서 금리를 25bp 인상할 확률은 66%로, 하루 전의 82%에서 낮아졌다.

금 트레이더들은 10월 비농업 고용(NFP) 수치에 주목하고 있다. 비농업 고용 증가폭은 전월 2만 9,000명에서 6만 5,000명으로 확대될 것으로 예상된다. 실업률은 2.9%로 변동이 없을 것으로 전망된다.

XAU/USD 기술적 전망: 금, 4,100달러 위에서 상승폭 확대

기사 작성 시점에 금은 심리적 가격대인 4,100달러를 회복한 뒤 주요 저항 추세선을 돌파하고 있다. 상대강도지수(RSI)가 강세로 전환하면서 상승 모멘텀이 우세해졌으며, 이는 추가 상승의 발판이 될 수 있다.

그럼에도 시장 구조 측면에서 XAU/USD는 여전히 하방으로 기울어 있다. 다만 매수세가 각각 4,203달러와 4,205달러에 위치한 100일 및 50일 단순이동평균선(SMA)의 합류 구간을 회복하면 4,300달러에 도전할 여지가 생길 수 있다. 이를 돌파하면 4,468달러에 위치한 200일 단순이동평균선을 향한 길이 열릴 수 있다.

하락세가 이어지려면 금값이 4,100달러 아래로 내려가야 한다. 낙폭이 확대돼 4,000달러를 하향 돌파하면 다음 지지선은 11월 4일 장중 저점인 3,919달러다. 그 아래에서 매수세의 다음 방어선은 10월 30일 기록한 연중 저점인 3,879달러와, 2025년 4월 22일 장중 고점이었다가 지지선으로 전환된 3,500달러다.