Bạn tính CFD như thế nào?
Bạn tính kết quả giao dịch CFD theo hai giai đoạn: lãi hoặc lỗ gộp từ biến động giá, sau đó là lãi hoặc lỗ ròng sau khi trừ chi phí.
Lãi hoặc lỗ gộp được xác định từ năm yếu tố:
Chiều giao dịch, tức là lệnh mua (long) hay lệnh bán (short), yếu tố quyết định việc giá tăng hay giảm sẽ tạo ra lợi nhuận.
Giá mở cửa, mức giá tại đó vị thế được mở.
Giá đóng cửa, mức giá tại đó vị thế được đóng.
Quy mô hợp đồng, số lượng đơn vị trên mỗi lô.
Số lượng lô, tức quy mô của vị thế.
Công thức là: lãi hoặc lỗ gộp = (giá đóng cửa - giá mở cửa) x quy mô hợp đồng x số lượng lô, với dấu được đảo ngược đối với lệnh bán (short).
Đòn bẩy, tỷ lệ ký quỹ và mức ký quỹ yêu cầu không làm thay đổi kết quả gộp. Chúng xác định số vốn bạn phải nạp để mở và duy trì vị thế. Giá trị danh nghĩa đầy đủ của vị thế = giá mở cửa x quy mô hợp đồng x số lượng lô, và mức ký quỹ yêu cầu = giá trị danh nghĩa đầy đủ của vị thế x tỷ lệ ký quỹ.
Lãi hoặc lỗ ròng sau đó trừ đi bốn loại chi phí:
Chênh lệch giá (spread), là chênh lệch giữa giá bid và giá ask tại thời điểm vào lệnh.
Hoa hồng, khoản phí cố định được tính trên mỗi lô khi mở và đóng lệnh.
Phí qua đêm (swap rate), là chi phí tài trợ hằng ngày đối với bất kỳ vị thế nào được giữ qua đêm. Thứ Tư thường áp dụng mức phí gấp ba để tính cho cuối tuần.
Thời gian nắm giữ, số đêm vị thế được duy trì mở.
Dưới đây là ví dụ minh họa cho một giao dịch mua vàng. Thiết lập gồm một vị thế mua, giá mở cửa $2,000, quy mô hợp đồng 100 ounce, một lô, được định giá bằng USD, với đòn bẩy 1:100. Giá trị danh nghĩa đầy đủ của vị thế là $200,000, tỷ lệ ký quỹ là 1%, và mức ký quỹ yêu cầu là $2,000. Chi phí bao gồm chênh lệch giá $50, hoa hồng $7 và phí qua đêm $5 mỗi đêm trong ba đêm, tổng phí qua đêm là $15.
Kịch bản có lãi, giá đóng cửa $2,050: lãi hoặc lỗ gộp = ($2,050 - $2,000) x 100 x 1 = +$5,000. Lãi hoặc lỗ ròng = $5,000 - $50 - $7 - $15 = +$4,928.
Kịch bản thua lỗ, giá đóng cửa $1,950: lãi hoặc lỗ gộp = ($1,950 - $2,000) x 100 x 1 = -$5,000. Lãi hoặc lỗ ròng = -$5,000 - $50 - $7 - $15 = -$5,072.
Xin lưu ý rằng các phép tính này chỉ nhằm mục đích minh họa và các thông số hợp đồng, lãi suất tài trợ, chênh lệch giá và hoa hồng có thể khác nhau tùy theo nhà môi giới, sản phẩm và khu vực pháp lý.
