การคาดการณ์ราคา EUR/USD: ซื้อขายต่ำกว่า 1.1400 ใกล้ระดับต่ำสุดในรอบสองเดือนก่อนการประชุมสุดยอดระหว่าง Trump-Xi

EUR/USD ทรงตัวหลังแตะระดับต่ำสุดในรอบเกือบสองเดือนระหว่างช่วงการซื้อขายเอเชีย
USD หยุดพักการปรับขึ้นชั่วคราวก่อนการประชุมสุดยอด Trump-Xi ซึ่งช่วยพยุงราคาสปอต
โครงสร้างทางเทคนิคเชิงลบบ่งชี้ว่าเส้นทางที่มีแรงต้านน้อยที่สุดยังคงเป็นขาลง

คู่เงิน EUR/USD อ่อนตัวลงเป็นวันที่สามติดต่อกัน โดยแตะระดับต่ำสุดครั้งใหม่ตั้งแต่วันที่ 28 กรกฎาคม ระหว่างช่วงการซื้อขายเอเชียในวันพฤหัสบดี แม้ยังขาดแรงต่อเนื่อง ราคาสปอตปัจจุบันเคลื่อนไหวอยู่บริเวณ 1.1380-1.1375 แทบไม่เปลี่ยนแปลงจากวันก่อนหน้า ขณะที่ฝั่งหมีเริ่มระมัดระวังก่อนการพบหารือครั้งสำคัญระหว่างประธานาธิบดีสหรัฐฯ Donald Trump และ Xi Jinping ผู้นำจีน

TMGM วิเคราะห์: ข่าวสารตลาดการเงิน ปฏิทินเศรษฐกิจ และมุมมองตลาด

ขณะเดียวกัน ดอลลาร์สหรัฐ (USD) หยุดพักการปรับขึ้นชั่วคราว หลังจากพุ่งขึ้นอย่างแข็งแกร่งในวันก่อนหน้าสู่ระดับสูงสุดในรอบเกือบสองเดือน และช่วยหนุนคู่เงิน EUR/USD อยู่บ้าง อย่างไรก็ตาม การคาดการณ์ที่เพิ่มขึ้นว่าเฟด (ธนาคารกลางสหรัฐ) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย รวมถึงความไม่แน่นอนด้านภูมิรัฐศาสตร์ ยังคงเป็นปัจจัยหนุนฝั่งกระทิงของ USD ในทางกลับกัน สกุลเงินร่วมยุโรปถูกกดดันจากความไม่มั่นคงทางการเมืองในเยอรมนี ซึ่งยิ่งตอกย้ำว่าเส้นทางที่มีแรงต้านน้อยที่สุดของคู่เงินนี้ยังคงเป็นขาลง

ดัชนี Relative Strength Index (14) รายวันลดลงสู่ 25.47 ซึ่งส่งสัญญาณภาวะขายมากเกินไปที่อาจชะลอการปรับลงเพิ่มเติม แต่ยังไม่บ่งชี้ว่าคู่เงิน EUR/USD ได้สร้างฐานล่างที่มั่นคงแล้ว นอกจากนี้ Moving Average Convergence Divergence (MACD) ยังอยู่ต่ำกว่าศูนย์ โดยมีค่าติดลบใกล้ -0.0025 สะท้อนโมเมนตัมขาลงที่ยังคงอยู่ แม้จะมีความเสี่ยงต่อการรีบาวด์เชิงแก้ไขระยะสั้น ซึ่งอาจหมดแรงค่อนข้างเร็วบริเวณโซนอุปทาน 1.1420

ในด้านขาลง ระดับต่ำสุดในรอบหนึ่งปีบริเวณ 1.1325 ที่ทำไว้ในเดือนมิถุนายน อาจให้แนวรับได้บ้างก่อนถึงระดับ 1.1300 ซึ่งหากหลุดต่ำกว่านั้น คู่เงิน EUR/USD อาจปรับลงสู่ระดับขยาย Fibonacci 61.8% ที่ 1.1244 ขณะเดียวกัน ค่า RSI ที่อยู่ในภาวะขายมากเกินไปและโครงสร้าง MACD เชิงลบ อาจทำหน้าที่เป็นแนวรับตามโมเมนตัมมากกว่าจะเป็นฐานราคาที่ชัดเจน นอกจากนี้ เทรดเดอร์มีแนวโน้มจะมองการฟื้นตัวใด ๆ ไปทาง 1.1425 เป็นโอกาสในการประเมินความแข็งแกร่งของแนวโน้มขาลงในภาพกว้างอีกครั้ง

(บทวิเคราะห์ทางเทคนิคของข่าวนี้เขียนขึ้นด้วยความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)

กราฟรายวัน EUR/USD

คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับยูโร

ยูโรคืออะไร?

ยูโรเป็นสกุลเงินของ 20 ประเทศสมาชิกสหภาพยุโรปที่อยู่ในยูโรโซน และเป็นสกุลเงินที่มีการซื้อขายมากเป็นอันดับสองของโลก รองจากดอลลาร์สหรัฐ ในปี 2022 ยูโรคิดเป็น 31% ของธุรกรรมในตลาดแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศทั้งหมด โดยมีมูลค่าการซื้อขายเฉลี่ยต่อวันมากกว่า 2.2 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐต่อวัน EUR/USD เป็นคู่สกุลเงินที่มีการซื้อขายมากที่สุดในโลก คิดเป็นสัดส่วนราว 30% ของธุรกรรมทั้งหมด ตามมาด้วย EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) และ EUR/AUD (2%)

ECB คืออะไร และส่งผลต่อยูโรอย่างไร?

ธนาคารกลางยุโรป (ECB) ซึ่งตั้งอยู่ที่แฟรงก์เฟิร์ต ประเทศเยอรมนี เป็นธนาคารกลางของยูโรโซน โดย ECB เป็นผู้กำหนดอัตราดอกเบี้ยและบริหารนโยบายการเงิน พันธกิจหลักของ ECB คือการรักษาเสถียรภาพด้านราคา ซึ่งหมายถึงการควบคุมเงินเฟ้อหรือกระตุ้นการเติบโต เครื่องมือหลักของ ECB คือการปรับขึ้นหรือลดอัตราดอกเบี้ย โดยทั่วไป อัตราดอกเบี้ยที่ค่อนข้างสูง หรือการคาดการณ์ว่าอัตราดอกเบี้ยจะสูงขึ้น มักเป็นผลดีต่อยูโร และในทางกลับกัน คณะกรรมการกำหนดนโยบายของ ECB จะตัดสินใจด้านนโยบายการเงินในการประชุมที่จัดขึ้นปีละแปดครั้ง โดยการตัดสินใจจะมาจากผู้ว่าการธนาคารกลางแห่งชาติของประเทศในยูโรโซนและสมาชิกถาวรอีกหกคน รวมถึงประธาน ECB Christine Lagarde

ข้อมูลเงินเฟ้อส่งผลต่อมูลค่าของยูโรอย่างไร?

ข้อมูลเงินเฟ้อของยูโรโซน ซึ่งวัดจากดัชนีราคาผู้บริโภคแบบปรับประสาน (HICP) เป็นตัวชี้วัดเศรษฐกิจที่สำคัญสำหรับยูโร หากเงินเฟ้อปรับสูงขึ้นมากกว่าที่คาด โดยเฉพาะหากสูงกว่าเป้าหมาย 2% ของ ECB ก็จะกดดันให้ ECB ต้องปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพื่อนำเงินเฟ้อกลับมาอยู่ภายใต้การควบคุม เมื่อเทียบกับประเทศหรือภูมิภาคอื่น ๆ อัตราดอกเบี้ยที่ค่อนข้างสูงมักเป็นผลดีต่อยูโร เนื่องจากทำให้ภูมิภาคนี้น่าสนใจมากขึ้นสำหรับนักลงทุนทั่วโลกในการนำเงินมาพักไว้

ข้อมูลเศรษฐกิจมีอิทธิพลต่อมูลค่าของยูโรอย่างไร?

การประกาศข้อมูลเศรษฐกิจใช้วัดสุขภาพของเศรษฐกิจและอาจส่งผลต่อยูโร ตัวชี้วัดต่าง ๆ เช่น GDP, ดัชนี PMI ภาคการผลิตและภาคบริการ, การจ้างงาน และผลสำรวจความเชื่อมั่นผู้บริโภค ล้วนสามารถมีอิทธิพลต่อทิศทางของสกุลเงินร่วมนี้ได้ เศรษฐกิจที่แข็งแกร่งเป็นผลดีต่อยูโร เพราะไม่เพียงดึงดูดการลงทุนจากต่างประเทศมากขึ้น แต่ยังอาจกระตุ้นให้ ECB ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ซึ่งจะช่วยหนุนยูโรโดยตรง ในทางกลับกัน หากข้อมูลเศรษฐกิจอ่อนแอ ยูโรก็มีแนวโน้มจะอ่อนค่าลง ข้อมูลเศรษฐกิจของ 4 ประเทศเศรษฐกิจขนาดใหญ่ที่สุดในยูโรโซน (เยอรมนี ฝรั่งเศส อิตาลี และสเปน) มีความสำคัญเป็นพิเศษ เนื่องจากคิดเป็น 75% ของเศรษฐกิจยูโรโซน

ดุลการค้าส่งผลต่อยูโรอย่างไร?

ข้อมูลสำคัญอีกชุดหนึ่งสำหรับยูโรคือดุลการค้า ตัวชี้วัดนี้ใช้วัดความแตกต่างระหว่างรายได้ที่ประเทศได้รับจากการส่งออกกับรายจ่ายในการนำเข้าในช่วงเวลาที่กำหนด หากประเทศหนึ่งผลิตสินค้าส่งออกที่เป็นที่ต้องการสูง สกุลเงินของประเทศนั้นจะมีมูลค่าเพิ่มขึ้นจากอุปสงค์เพิ่มเติมที่เกิดจากผู้ซื้อต่างชาติที่ต้องการซื้อสินค้าเหล่านั้น ดังนั้น ดุลการค้าสุทธิที่เป็นบวกจะช่วยหนุนค่าเงิน และในทางกลับกัน หากดุลการค้าเป็นลบก็จะกดดันค่าเงิน

บทความถัดไป