Dự báo Bitcoin tuần này: Sự cố bảo mật tại Binance và lập trường diều hâu của Fed kéo giá BTC đi xuống

• Bitcoin giảm hơn 3% trong tuần này, giao dịch dưới 78.000 USD vào thứ Sáu và hướng tới tuần giảm thứ tư liên tiếp.
• Triển vọng chính sách diều hâu của Fed cùng vụ xâm phạm bảo mật tại sàn Binance làm gia tăng tâm lý né tránh rủi ro và kích hoạt làn sóng thanh lý vị thế mua quy mô lớn.
• Các quỹ ETF giao ngay niêm yết tại Mỹ đang trên đà ghi nhận tuần hút vốn thứ hai liên tiếp, với dòng vốn vào ròng đạt 440,74 triệu USD tính đến thứ Năm.

Bitcoin (BTC) tiếp tục suy yếu trong tuần này, giảm hơn 3% và hướng tới tuần giảm thứ tư liên tiếp. Đồng tiền mã hóa có vốn hóa thị trường lớn nhất đang đối mặt với triển vọng giảm giá do định hướng chính sách diều hâu của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) tại cuộc họp tháng 10 và thông tin về vụ tấn công mạng gây thiệt hại 6,3 tỷ USD tại Binance, khiến tâm lý né tránh rủi ro gia tăng và kích hoạt làn sóng thanh lý mạnh. 

Bất chấp đợt điều chỉnh đang tiếp diễn, các quỹ hoán đổi danh mục (ETF) Bitcoin giao ngay vẫn trên đà ghi nhận tuần thứ hai liên tiếp có dòng vốn vào ròng, đạt 440,74 triệu USD tính đến thứ Năm. Tuy nhiên, sự suy yếu của thị trường nói chung làm gia tăng nguy cơ điều chỉnh sâu hơn đối với đồng tiền mã hóa hàng đầu này.

Diễn biến lợi suất tháng 10 của BTC báo hiệu tháng 11 có thể suy yếu hơn

Bitcoin đang trên đà khép lại tháng 10 trong sắc đỏ, làm lung lay kỳ vọng về một tháng 10 tăng giá, hay “Uptober”, và biến tháng này thành “Rektober”, ám chỉ một tháng thua lỗ nặng. Tính đến thứ Sáu, đồng tiền mã hóa hàng đầu giao dịch dưới 78.000 USD sau khi chạm mức thấp 76.500 USD trong đầu phiên châu Á. 

Biểu đồ lợi suất hằng tháng của BTC từ Coinglass bên dưới cho thấy đồng tiền mã hóa lớn nhất đã điều chỉnh giảm 5,83% tính từ đầu tháng 10 đến nay. Dữ liệu lịch sử cho thấy khi BTC kết thúc tháng 10 trong sắc đỏ, tháng 11 cũng ghi nhận mức giảm hai chữ số trong 3 trên 5 trường hợp. Mô hình này cho thấy giá có nguy cơ giảm thêm trong tháng tới.

Trong cuộc phỏng vấn độc quyền với FXStreet, Simon-Peter Massabni, Trưởng bộ phận Phát triển Kinh doanh tại XS.com, cho biết căng thẳng leo thang tại Trung Đông có thể thắt chặt nguồn cung dầu toàn cầu, và các cú sốc trên thị trường năng lượng có thể kéo theo nỗi lo ngày càng lớn về việc Fed thắt chặt tiền tệ. Những diễn biến này có thể hạn chế thanh khoản trên thị trường tiền mã hóa và thu hẹp dư địa phục hồi bền vững.

Trong bối cảnh đó, Massabni dự đoán Bitcoin sẽ tiếp tục dao động trong biên độ từ 70.000 đến 80.000 USD khi bước sang tháng 11, giữa lúc bất ổn địa chính trị kéo dài và niềm tin của nhà đầu tư còn mong manh.

Ông nói thêm rằng hiện chưa có dấu hiệu rõ ràng nào cho thấy xu hướng tăng tổng thể sẽ được nối lại một cách bền vững. Vì vậy, mọi nỗ lực phục hồi có thể chỉ diễn ra trong thời gian ngắn, khi nhà đầu tư nhiều khả năng sẽ nhanh chóng chốt lời do niềm tin vào sự phục hồi trên diện rộng của thị trường còn hạn chế.

Vụ xâm phạm bảo mật tại Binance kích hoạt làn sóng thanh lý quy mô lớn

Binance, sàn giao dịch tiền mã hóa tập trung lớn nhất, đã hứng chịu một vụ xâm phạm bảo mật nghiêm trọng vào cuối ngày thứ Năm. 

“Tổng thiệt hại ước tính vào khoảng 6,3 tỷ USD. Chúng tôi đã phối hợp với các đối tác blockchain để phong tỏa các tài sản bị ảnh hưởng, trong đó 3 tỷ USD đã được phong tỏa trên chuỗi cho đến nay. Binance sẽ bù đắp toàn bộ tổn thất bằng Quỹ Tài sản An toàn cho Người dùng (SAFU) và nguồn vốn của công ty. Tiền của người dùng vẫn an toàn”, Binance cho biết trong một bài đăng trên X. 

Kết quả điều tra ban đầu của công ty cho thấy sự cố bảo mật có thể liên quan đến máy tính xách tay của một kỹ sư DevOps bị xâm nhập, cho phép kẻ tấn công truy cập một container dịch vụ và gửi các giao dịch rút tiền trái phép.

Sự cố này đã kích hoạt làn sóng thanh lý quy mô lớn trên thị trường tiền mã hóa. Biểu đồ CoinGlass bên dưới cho thấy 237.149 nhà giao dịch đã bị thanh lý vị thế trong 24 giờ qua, với tổng giá trị thanh lý lên tới 1,53 tỷ USD.

Lệnh thanh lý lớn nhất được ghi nhận trên cặp BTCUSDT của Binance, trị giá 11,09 triệu USD. Làn sóng thanh lý quy mô lớn này cho thấy áp lực căng thẳng trên thị trường gia tăng, khi việc buộc đóng vị thế khiến BTC chịu thêm sức ép giảm giá trong tuần này.

Triển vọng chính sách diều hâu của Fed kìm hãm BTC

Về kinh tế vĩ mô, các số liệu kinh tế được công bố trong tuần này gây sức ép lên những tài sản rủi ro như Bitcoin. Fed giữ nguyên lãi suất ở mức 3,75%-4,00% vào thứ Tư sau cuộc họp chính sách kéo dài hai ngày trong tháng 10. Quyết định này không nhận được sự đồng thuận tuyệt đối. Hai quan chức muốn tăng lãi suất thêm 25 điểm cơ bản (bps) gồm Lisa Cook và Beth Hammack, trong khi Chủ tịch Kevin Warsh cho biết ngân hàng trung ương sẽ dựa vào các thông tin sắp tới để quyết định liệu có cần hành động thêm hay không.

Trong cuộc họp báo, Warsh nhận xét rằng các quan chức đã “nêu rõ rằng chúng tôi sẵn sàng hành động khi tình hình đòi hỏi, và chúng tôi đã thể hiện sự sẵn sàng hành động đó”.

“Trách nhiệm của chúng tôi là đưa lạm phát xuống (...) Đó là lý do các cuộc thảo luận của FOMC trong vài ngày qua chủ yếu tập trung vào nhiệm vụ ổn định giá cả của chúng tôi”, ông nói thêm.

Trong khi đó, thị trường đã phản ánh vào giá kịch bản lãi suất không đổi, nhưng sắc thái diều hâu và những lo ngại về lạm phát trong định hướng chính sách tương lai khiến tâm lý thị trường thêm thận trọng và gây sức ép lên các tài sản rủi ro như tiền mã hóa. 

Bên cạnh đó, dữ liệu vĩ mô của Mỹ công bố vào thứ Năm cho thấy tăng trưởng kinh tế vẫn vững vàng và áp lực giá cả dai dẳng, củng cố kỳ vọng Fed sắp tăng lãi suất vào tháng 12.

Ước tính sơ bộ về Tổng sản phẩm quốc nội (GDP) quý III cho thấy tăng trưởng kinh tế Mỹ tăng tốc lên 3,4% tính theo tốc độ năm hóa, từ mức 2,2% trong quý trước và vượt dự báo đồng thuận 3,2%. Ngoài ra, Bộ Thương mại Mỹ cho biết Chỉ số giá chi tiêu tiêu dùng cá nhân (PCE) tăng 0,5% trong tháng 9 và tăng 3,6% so với cùng kỳ năm trước. Chỉ số lõi, loại trừ giá thực phẩm và năng lượng dễ biến động, tăng lần lượt 0,3% so với tháng trước và 3,1% so với cùng kỳ năm trước.

Điều này làm gia tăng những lo ngại về lạm phát vốn xuất phát từ lợi suất trái phiếu Mỹ ở mức cao, đồng thời củng cố triển vọng Fed tiếp tục thắt chặt chính sách, qua đó tiếp tục kìm hãm các tài sản rủi ro như BTC.

Hy vọng hòa bình tại Trung Đông không đủ hỗ trợ BTC 

Hy vọng mới về một giải pháp ngoại giao cho xung đột Trung Đông đã gây sức ép lên đồng đô la Mỹ (USD), vốn là tài sản trú ẩn an toàn, nhưng sự suy yếu của đồng bạc xanh gần như không giúp giảm bớt áp lực giảm giá đối với Bitcoin.

Về những diễn biến mới nhất, The Guardian đưa tin hôm thứ Năm rằng Phó Tổng thống Mỹ JD Vance đã gửi thư trực tiếp tới Mohsen Rezaei, Thư ký Hội đồng An ninh Quốc gia Tối cao Iran, nhằm nối lại các cuộc đàm phán hòa bình. 

Qatar cũng đã trình lên Iran một dự thảo đề xuất mới nhằm chấm dứt cuộc chiến có sự tham gia của Mỹ và Israel. Tuy nhiên, nhà đầu tư vẫn thận trọng khi các hành động thù địch giữa lực lượng Houthi do Iran hậu thuẫn tại Yemen và Ả Rập Xê Út leo thang. Bên cạnh đó, những lời đe dọa từ Mỹ và Israel về việc nối lại các cuộc tấn công sau cuộc bầu cử giữa nhiệm kỳ của Mỹ cũng khiến rủi ro địa chính trị duy trì ở mức cao. Trong khi đó, hải quân Iran tuyên bố hôm thứ Năm rằng bốn tàu chở dầu đã trúng thủy lôi tại eo biển Hormuz, làm gia tăng lo ngại về gián đoạn nguồn cung và hỗ trợ giá dầu.

Những diễn biến này khiến tình trạng bất định tiếp tục ở mức cao, trong khi lo ngại về giá dầu tăng tiếp tục đè nặng lên tâm lý nhà đầu tư, hạn chế khả năng giảm bớt áp lực đối với đồng tiền mã hóa hàng đầu.

Một số tín hiệu lạc quan khi các quỹ ETF thu hút dòng vốn mới

Nhu cầu Bitcoin từ các tổ chức đang có dấu hiệu phục hồi nhẹ. Dữ liệu SoSoValue cho thấy các quỹ ETF giao ngay đang trên đà ghi nhận tuần hút vốn thứ hai liên tiếp, với dòng vốn ra ròng 440,74 triệu USD tính đến thứ Năm, sau khi thu hút dòng vốn vào 304,73 triệu USD trong tuần trước. Nếu dòng vốn vào tiếp tục và gia tăng trong thứ Sáu, chúng có thể giúp kìm hãm đà giảm giá BTC và hỗ trợ phục hồi.

Về phía doanh nghiệp, Lookonchain đăng trên tài khoản X hôm thứ Hai rằng Strategy không mua thêm BTC nào trong tuần trước, trong khi Strive mua 6.182 BTC. Việc Strategy tạm dừng mua đánh dấu sự thay đổi trong hoạt động tích lũy của các tổ chức, khi công ty này đứng ngoài sau nhiều tuần mua vào, còn Strive tăng cường mua. Hoạt động tích lũy liên tục của Strive có thể giúp giảm bớt áp lực bán và hỗ trợ BTC.

Triển vọng kỹ thuật Bitcoin: Động lực suy yếu

Đồng tiền mã hóa hàng đầu đã giảm hơn 3% từ đầu tuần đến nay, giao dịch dưới 78.000 USD vào thứ Sáu và bước vào tuần điều chỉnh thứ tư liên tiếp kể từ đầu tháng 10.

Nếu BTC tiếp tục điều chỉnh, giá có thể giảm sâu hơn về đường trung bình động đơn giản (SMA) 50 tuần tại 75.761 USD. Việc đóng cửa tuần dưới mức này có thể kích hoạt đà giảm tiếp về đường SMA 200 tuần tại 67.468 USD.

Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) trên biểu đồ tuần ở mức 51, gần ngưỡng trung tính 50, cho thấy động lực tăng đang hạ nhiệt. Trong khi đó, biểu đồ histogram của chỉ báo hội tụ phân kỳ trung bình động (MACD) vẫn dương, dù các cột đang thu hẹp. Điều này cho thấy động lực tăng tổng thể vẫn được duy trì nhưng đang suy yếu trước ngưỡng kháng cự gần đó và đợt điều chỉnh đang tiếp diễn.

Ngược lại, nếu BTC phục hồi, giá có thể tiếp tục tăng về mức Fibonacci thoái lui 61,8% tại 78.661 USD (được vẽ từ mức thấp 49.000 USD của tháng 8/2024 đến mức cao kỷ lục 126.199 USD của tháng 10/2025). Nếu giữ được mức này, BTC có thể tiến tới mức thoái lui 50% tại 87.823 USD, sau đó là đường SMA 100 tuần tại 89.358 USD.

Trên biểu đồ ngày, BTC duy trì thiên hướng giảm trong ngắn hạn khi giữ trên đường trung bình động hàm mũ (EMA) 200 ngày tại 76.426 USD nhưng vẫn bị chặn bởi đường EMA 100 ngày tại 77.820 USD.

Cấu trúc xu hướng dài hạn vẫn mang lại một phần hỗ trợ nền tảng thông qua đường EMA 200 ngày, song BTC đang giao dịch thấp hơn đáng kể so với đường EMA 50 ngày tại 80.598 USD, củng cố trạng thái điều chỉnh. 

RSI ngày ở mức 35, dao động ngay trên vùng quá bán, trong khi MACD vẫn âm và ở mức thấp; cả hai chỉ báo động lượng đều cho thấy áp lực giảm dai dẳng bất chấp việc giá đang ở gần vùng hỗ trợ dài hạn.

Ở chiều tăng, ngưỡng kháng cự trước mắt nằm tại đường EMA 100 ngày gần 77.820 USD, tiếp đến là đường EMA 50 ngày quanh 80.598 USD. Một ngưỡng cản ngang quan trọng hơn tại 85.000 USD nhiều khả năng sẽ hạn chế bất kỳ đợt phục hồi mạnh hơn nào nếu giá chạm tới.

Ở chiều giảm, đường EMA 200 ngày tại 76.426 USD đóng vai trò là ngưỡng hỗ trợ then chốt; việc phá vỡ dứt khoát xuống dưới ngưỡng này sẽ mở đường cho một đợt giảm sâu hơn, trong khi duy trì trên đó sẽ khiến nhịp giảm hiện tại vẫn được xem là một đợt điều chỉnh trong cấu trúc tăng giá tổng thể.

(Phần phân tích kỹ thuật trong bài viết này được thực hiện với sự hỗ trợ của một công cụ AI. Tìm hiểu thêm.)