การคาดการณ์ราคา EUR/USD: ปรับตัวขึ้นใกล้ระดับ 1.1600 โดยมุมมองเชิงบวกยังคงมีอยู่เหนือเส้น SMA 100 วัน

• EUR/USD แข็งค่าขึ้นใกล้ 1.1590 ในช่วงต้นการซื้อขายภาคยุโรปวันจันทร์ 
• Warsh ของเฟดส่งสัญญาณว่าอาจจำเป็นต้องคุมเข้มนโยบายเพิ่มเติมเพื่อสกัดแรงกดดันด้านราคา
• แนวต้านขาขึ้นแรกอยู่ที่ 1.1677 ขณะที่แนวรับเริ่มต้นอยู่ที่ 1.1570  

คู่ EUR/USD เคลื่อนไหวในแดนบวกบริเวณ 1.1590 ในช่วงชั่วโมงซื้อขายภาคยุโรปตอนต้นของวันจันทร์ อย่างไรก็ตาม โอกาสการปรับขึ้นเพิ่มเติมของคู่เงินหลักนี้อาจมีจำกัด เนื่องจากเทรดเดอร์เพิ่มการคาดการณ์ต่อการขึ้นอัตราดอกเบี้ยหลังจากถ้อยแถลงเชิงเข้มงวดของ Kevin Warsh ประธานธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) 

ประธานเฟดกล่าวเมื่อวันศุกร์ในการประชุมเศรษฐกิจ Jackson Hole ว่า ธนาคารกลางสหรัฐจะ “ยังมีงานที่ต้องทำ” หากผู้กำหนดนโยบายยังไม่ได้รับความเชื่อมั่นตามที่ต้องการว่าเงินเฟ้อกำลังชะลอลงสู่ระดับ 2%  ความเห็นเชิงเข้มงวดของเขาได้หนุนความคาดหวังต่อการขึ้นดอกเบี้ยในเดือนกันยายน ซึ่งช่วยสนับสนุนดอลลาร์สหรัฐ (USD) เมื่อเทียบกับยูโร (EUR) 

เทรดเดอร์เตรียมรับการประกาศตัวเลขเบื้องต้นของดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของเยอรมนี ซึ่งจะเผยแพร่ในช่วงต่อมาของวันจันทร์ สัญญาณใด ๆ ที่บ่งชี้ว่าเงินเฟ้อของเยอรมนีร้อนแรงกว่าคาดอาจช่วยหนุนสกุลเงินร่วมในระยะสั้น 

มุมมองต่อดอลลาร์แข็งแกร่งขึ้น หลังตลาดปรับคาดการณ์เฟดตามน้ำเสียงเข้มงวดของ Warsh

นักกลยุทธ์ของ Commerzbank ชี้ว่า “ประเด็นหลักในวันศุกร์คือการปรับคาดการณ์ต่อเฟดไปในเชิงเข้มงวด” ภายหลังสุนทรพจน์ของ Kevin Warsh ประธานเฟดที่ Jackson Hole โดยพวกเขาระบุว่า Warsh เตือนว่าเงินเฟ้อ “ไม่ได้ชะลอลงอย่างมีนัยสำคัญ” และย้ำว่าเป้าหมายเงินเฟ้อ 2% ของเฟดนั้น “ชัดเจนและแน่วแน่” พร้อมเน้นว่าผู้กำหนดนโยบาย “ยังมีงานที่ต้องทำ” หากยังไม่สามารถมั่นใจได้ว่าเงินเฟ้อพื้นฐานกำลังกลับเข้าสู่เป้าหมาย

Warsh ชี้ว่าการต่อสู้กับเงินเฟ้อยังไม่จบ ทำให้ฝั่งกระทิงดอลลาร์ยังคงตื่นตัว

ประธานเฟด Warsh ส่งสัญญาณด้วยน้ำเสียงที่เอนเอียงไปทางเข้มงวดอย่างชัดเจน โดยคะแนน FXS Speechtracker อยู่ที่ 7.4 เทียบกับค่าเฉลี่ยในอดีตที่ 6.5 ซึ่งสะท้อนความกังวลที่เพิ่มขึ้นต่อเสถียรภาพด้านราคา แม้การเติบโตยังแข็งแกร่งและตลาดแรงงานทรงตัว การย้ำว่าเฟดต้องมั่นใจว่าเงินเฟ้อพื้นฐานกำลังเคลื่อนกลับสู่เป้าหมาย มิฉะนั้น “เรายังมีงานที่ต้องทำ” ประกอบกับความเห็นที่ว่าสภาวะการเงินยังไม่ตึงตัว และตลาดสินเชื่อแทบไม่แสดงสัญญาณของข้อจำกัดจากนโยบาย บ่งชี้ถึงอคติไปทางการคุมเข้มเพิ่มเติมหรือการคงจุดยืนนโยบายที่เข้มงวดเป็นเวลานาน แม้ว่าข้อมูลเงินเฟ้อทั่วไปจะปรับดีขึ้น แต่แนวโน้มพื้นฐานยังถูกมองว่าแทบไม่เปลี่ยนแปลง การที่ Warsh เน้นว่าเป้าหมาย PCE 2% ของเฟดนั้น “ชัดเจนและแน่วแน่” และควรให้ความสำคัญหลักกับราคา ตอกย้ำสารที่ว่าการต่อสู้กับเงินเฟ้อยังไม่อาจกล่าวได้ว่าชนะอย่างน่าเชื่อถือ ซึ่งเป็นปัจจัยแวดล้อมที่มักช่วยหนุนดอลลาร์เมื่ออ่อนตัว

ดัชนี FXS Fed Sentiment Index ไม่เปลี่ยนแปลง โดยขยับ 0.00 จุด สู่ระดับสูงต่อเนื่องที่ 129.70 ส่งสัญญาณว่าน้ำเสียงเชิงนโยบายโดยรวมยังคงอยู่ในแดนเข้มงวดอย่างชัดเจน แม้จะมีการตัดสินใจรอดูสถานการณ์ในเดือนกรกฎาคม การผสมผสานระหว่างระดับดัชนีที่สูงกับคะแนน FXS Speechtracker ที่สูงกว่าค่าฐาน บ่งชี้ว่าตลาดจะยังคงกำหนดราคาให้กับจุดยืนของเฟดที่ระมัดระวังอย่างใกล้ชิด โดยดอลลาร์มีแนวโน้มได้รับแรงหนุนต่อไปตราบใดที่ความคืบหน้าในการชะลอเงินเฟ้อยังถูกมองว่ายังไม่สมบูรณ์

บทวิเคราะห์ทางเทคนิค: EUR/USD ได้รับแรงหนุนดีเหนือเส้น SMA 100 วันซึ่งเป็นระดับสำคัญ

ในกราฟรายวัน EUR/USD ยังคงมีโทนเชิงบวกเล็กน้อยในระยะใกล้ เนื่องจากราคายังอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย 100 วัน (SMA) ขณะที่กำลังกดดันอยู่ต่ำกว่าเส้น Bollinger SMA 20 วันเพียงเล็กน้อย ซึ่งทำหน้าที่เป็นจุดหมุนทันที ดัชนี Relative Strength Index (14) ที่ 52.8 อยู่สูงกว่าเส้นกลางเล็กน้อย บ่งชี้ว่าฝั่งซื้อยังคงได้เปรียบพอประมาณโดยยังไม่เข้าสู่ภาวะซื้อมากเกินไป

ด้านบน แนวต้านแรกอยู่ที่จุดสูงสุดวันที่ 26 สิงหาคมที่ 1.1677 แนวต้านที่แข็งแกร่งกว่าจะอยู่ที่ขอบบนของ Bollinger บริเวณ 1.1710 ระหว่างทางไปยังจุดสูงสุดวันที่ 8 พฤษภาคมที่ 1.1788 

ด้านล่าง เส้น SMA 100 วันที่ 1.1570 เป็นแนวรับแรก ตามด้วยจุดต่ำสุดวันที่ 13 สิงหาคมที่ 1.1511 ส่วนระดับขอบล่างของ Bollinger ที่อยู่ไกลออกไปมากขึ้นอยู่ใกล้ 1.1480 ซึ่งหากเกิดการย่อตัวลึกกว่านี้ มีแนวโน้มว่าจะพบแรงซื้อที่แข็งแกร่งมากขึ้น

(บทวิเคราะห์ทางเทคนิคของข่าวนี้เขียนขึ้นด้วยความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)