Ausblick auf die kommende Woche: US-Zwischenwahlen, Arbeitsmarktdaten und die BoE im Fokus

Der US-Dollar (USD) zeigte sich in dieser Woche wieder freundlich, machte nach zwei Rückgängen in Folge Boden gut und notierte nahe seinem wichtigen einfachen gleitenden 200-Wochen-Durchschnitt (SMA). Die Erholung des Greenback ging mit dem anhaltenden Anstieg der Rohölpreise einher, während eine Lösung der Nahostkrise weiterhin nicht in Sicht scheint. Darüber hinaus stützten die restriktiven Signale der US-Notenbank Federal Reserve auf ihrer Sitzung am 28. Oktober die Erholung des US-Dollar.

Der US-Dollar-Index (DXY) verzeichnet deutliche Gewinne und beendet die Woche im Bereich von 102,00, etwas unter dem Wochenhoch nahe 102,50. Der endgültige S&P Global Einkaufsmanagerindex für das verarbeitende Gewerbe eröffnet am 2. November den US-Datenkalender. Es folgen der ISM-Einkaufsmanagerindex für das verarbeitende Gewerbe und die Bauausgaben. Am 3. November stehen die offenen Stellen laut JOLTS, die Auftragseingänge der Industrie, der RCM/TIPP-Index zum Wirtschaftsoptimismus und der wöchentliche API-Bericht zu den US-Rohölbeständen an. Zudem dürften erste Ergebnisse der US-Zwischenwahlen vorliegen. Am 4. November werden wie üblich die MBA-Hypothekenanträge veröffentlicht, gefolgt vom ADP-Beschäftigungsbericht, der Handelsbilanz, dem endgültigen S&P Global Einkaufsmanagerindex für den Dienstleistungssektor, dem ISM-Einkaufsmanagerindex für den Dienstleistungssektor und dem wöchentlichen EIA-Bericht zu den US-Rohölbeständen. Die üblichen wöchentlichen Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe werden am 5. November zusammen mit den von Challenger erfassten Stellenstreichungen erwartet. Die Beschäftigtenzahlen außerhalb der Landwirtschaft (NFP), die Arbeitslosenquote und die vorläufige Verbraucherstimmung der Universität Michigan beschließen am 6. November den Datenkalender.

EUR/USD setzte den Rückgang der Vorwoche fort und näherte sich erneut den 17-Monats-Tiefs im Bereich von 1,1100, bevor das Währungspaar am Donnerstag vorübergehend knapp über die Marke von 1,1200 anzog. Am 2. November stehen die deutschen Einzelhandelsumsätze sowie die endgültigen S&P Global Einkaufsmanagerindizes für das verarbeitende Gewerbe in Deutschland und im Euroraum an. Am 4. November folgen die endgültigen S&P Global Einkaufsmanagerindizes für den Dienstleistungssektor in der Europäischen Währungsunion und in Deutschland sowie anschließend die vorläufige Inflationsrate im Euroraum. Die S&P Global Einkaufsmanagerindizes für den Bausektor in Deutschland und der Eurozone werden am 5. November erwartet, gefolgt von den deutschen Auftragseingängen der Industrie und den Erzeugerpreisen im Euroraum. Die deutsche Industrieproduktion wird am 6. November zusammen mit den Erzeugerpreisen der Europäischen Währungsunion veröffentlicht.

GBP/USD verbuchte die dritte Gewinnwoche in Folge und erreichte diesmal mit dem Bereich von 1,3430 ein Sechswochenhoch. Der endgültige S&P Global Einkaufsmanagerindex für das verarbeitende Gewerbe steht am 2. November an, während der endgültige S&P Global Einkaufsmanagerindex für den Dienstleistungssektor am 4. November erwartet wird. Der S&P Global Einkaufsmanagerindex für den Bausektor folgt am 5. November. Der Lloyds-Hauspreisindex und der BBA-Hypothekenzinssatz beschließen am 6. November den britischen Datenkalender.

USD/JPY beendete die Woche mit deutlichen Gewinnen im unteren Bereich von 157,00, gab jedoch einen Teil der zuvor erzielten Kursgewinne oberhalb der Hürde von 158,00 wieder ab. Der endgültige S&P Global Einkaufsmanagerindex für das verarbeitende Gewerbe wird am 2. November veröffentlicht, gefolgt von den Zahlen zur Geldbasis am 4. November. Der endgültige S&P Global Einkaufsmanagerindex für den Dienstleistungssektor steht am 5. November zusammen mit dem Sitzungsprotokoll der Bank of Japan und einer Auktion zehnjähriger japanischer Staatsanleihen an. Am 6. November folgen die durchschnittlichen Barverdienste und die wöchentlichen Zahlen zu Anlagen in ausländische Anleihen.

AUD/USD legte in dieser Woche leicht zu. Dies reichte aus, um die Erholung fortzusetzen und den Ausbruch über die Schwelle von 0,7000 zu festigen. Der endgültige S&P Global Einkaufsmanagerindex für das verarbeitende Gewerbe steht am 2. November an, gefolgt von vorläufigen Daten zu den Baugenehmigungen insgesamt und den Genehmigungen für private Wohnhäuser. Der Ai Group Manufacturing Index wird am 3. November zusammen mit dem endgültigen S&P Global Einkaufsmanagerindex für den Dienstleistungssektor veröffentlicht. Am 4. November folgen die Zahlen zu den Ausgaben der privaten Haushalte, während die Handelsbilanz am 5. November erwartet wird.

Wirtschaftliche Perspektiven im Blick: Anstehende Wortmeldungen

• Goolsbee von der Fed wird am 2. November sprechen.
• Macklem von der Bank of Canada spricht am 3. November, gefolgt von Machado und Donnery von der EZB.
• Lane von der EZB wird am 4. November sprechen.
• Hammack und Barkin von der Fed sprechen am 5. November, gefolgt von Lagarde, Schnabel und Lane von der EZB.
• Logan, Williams, Musalem und Bowman von der Fed werden am 6. November sprechen, bevor Donnery von der EZB und Pill von der Bank of England zu Wort kommen.

Zentralbanken: Anstehende Sitzungen stellen die geldpolitischen Weichen

• Die RBA entscheidet am 3. November über die Zinsen (Anhebung um 25 Basispunkte).
• Die Riksbank tagt am 4. November (Anhebung um 25 Basispunkte), ebenso wie die polnische Nationalbank (unverändert).
• Die Norges Bank tagt am 5. November (unverändert), gefolgt von der BNM (unverändert), der Bank of England (Anhebung um 25 Basispunkte) und Banxico (unverändert).