เงินเยนญี่ปุ่นยังแข็งค่า แม้เงินเฟ้อภาคผู้ผลิตสหรัฐสูงกว่าคาด

เงินเยนญี่ปุ่นแข็งค่าเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ โดยได้รับแรงหนุนจากอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐที่ปรับตัวลง และความเสี่ยงที่ทางการญี่ปุ่นจะเข้าแทรกแซงตลาด
อัตราเงินเฟ้อภาคผู้ผลิตของสหรัฐเพิ่มขึ้น 6.3% ในเดือนกันยายน สูงกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้ที่ 5.3% อย่างมีนัยสำคัญ
จำนวนผู้ยื่นขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกประจำสัปดาห์ของสหรัฐอยู่ที่ 199,000 ราย ขณะที่นักลงทุนรอฟังสุนทรพจน์ของเควิน วอร์ช ประธานเฟด ในวันศุกร์

USD/JPY ปรับตัวลงต่อในวันพฤหัสบดี โดยซื้อขายอยู่บริเวณ 157.85 ณ เวลาที่เขียนบทความ ลดลง 0.30% ในวันดังกล่าว คู่เงินนี้ร่วงลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบหนึ่งสัปดาห์ โดยถูกกดดันจากเงินเยนญี่ปุ่น (JPY) ที่แข็งค่าขึ้นและอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐที่ลดลง อย่างไรก็ตาม ข้อมูลเงินเฟ้อภาคผู้ผลิตของสหรัฐที่สูงกว่าคาดช่วยให้ดอลลาร์สหรัฐ (USD) ฟื้นตัวชดเชยการอ่อนค่าก่อนหน้านี้ได้บางส่วน

TMGM วิเคราะห์: ข่าวสารตลาดการเงิน ปฏิทินเศรษฐกิจ และมุมมองตลาด

ในสหรัฐอเมริกา สำนักงานสถิติแรงงาน (BLS) รายงานเมื่อวันพฤหัสบดีว่า ดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) เพิ่มขึ้น 6.3% เมื่อเทียบรายปีในเดือนกันยายน เทียบกับ 5.6% ในเดือนสิงหาคม และสูงกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้ที่ 5.3% ส่วนเมื่อเทียบรายเดือน ราคาผู้ผลิตเพิ่มขึ้น 1.3% สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 0.5% อย่างมาก อัตราเงินเฟ้อภาคผู้ผลิตพื้นฐาน ซึ่งไม่รวมราคาอาหารและพลังงาน ก็สูงกว่าคาดเช่นกัน โดยเพิ่มขึ้น 0.7% เมื่อเทียบรายเดือน และ 5% เมื่อเทียบรายปี ตัวเลขเหล่านี้สะท้อนถึงแรงกดดันเงินเฟ้อที่ยังคงอยู่ในสหรัฐ และอาจทำให้การตัดสินใจด้านนโยบายการเงินของเฟด (ธนาคารกลางสหรัฐ) ในระยะข้างหน้ามีความซับซ้อนมากขึ้น

ดอลลาร์สหรัฐตอบรับเชิงบวกต่อการเปิดเผยข้อมูลดังกล่าว โดยดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ฟื้นตัวชดเชยการปรับตัวลงในวันนั้นได้บางส่วน หลังจากร่วงลงเข้าใกล้ระดับ 102.00 ชั่วครู่ แนวโน้มที่เงินเฟ้อจะยังคงอยู่ในระดับสูงอย่างต่อเนื่องอาจผลักดันให้เฟดคงนโยบายการเงินแบบเข้มงวดไว้นานกว่าที่คาดการณ์ไว้ก่อนหน้านี้

ขณะเดียวกัน ข้อมูลตลาดแรงงานสหรัฐที่เผยแพร่เมื่อวันพฤหัสบดีแสดงให้เห็นว่า จำนวนผู้ยื่นขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกเพิ่มขึ้นเล็กน้อยเป็น 199,000 รายในสัปดาห์สิ้นสุดวันที่ 10 ตุลาคม จาก 198,000 รายในสัปดาห์ก่อนหน้า อย่างไรก็ตาม ตัวเลขดังกล่าวยังต่ำกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้ที่ 200,000 ราย ส่วนจำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานต่อเนื่องลดลง 4,000 ราย มาอยู่ที่ 1.710 ล้านราย บ่งชี้ว่าตลาดแรงงานยังค่อนข้างมีเสถียรภาพ

แม้จะมีการเปิดเผยข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐเหล่านี้ เงินเยนญี่ปุ่นยังคงรักษาการแข็งค่าไว้ได้บางส่วน โดยได้รับแรงหนุนจากอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐที่ลดลง อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐอายุ 10 ปี ซึ่งเป็นอัตราอ้างอิง ปรับตัวลงมากกว่า 30 เบสิสพอยต์จากจุดสูงสุดของวันพุธ แตะระดับต่ำสุดในรอบสามสัปดาห์ที่ 5.09% การปรับตัวลงนี้ลดความน่าสนใจของดอลลาร์สหรัฐเมื่อเทียบกับเงินเยนญี่ปุ่น

ในญี่ปุ่น การคาดการณ์ว่าธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมก็ช่วยหนุนเงินเยนญี่ปุ่นเช่นกัน หลังจากปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยนโยบายสู่ระดับ 1.25% ในเดือนกันยายน ซึ่งเป็นระดับสูงสุดในรอบ 31 ปี ธนาคารกลางยังคงยึดแนวทางทยอยปรับนโยบายการเงินกลับสู่ภาวะปกติ

เมื่อวันพฤหัสบดี Junko Koeda กรรมการนโยบายการเงินของ BoJ เน้นย้ำถึงความจำเป็นในการปรับอัตราดอกเบี้ยให้ทันท่วงที โดยคำนึงถึงภาวะเศรษฐกิจ พัฒนาการด้านเงินเฟ้อ และประมาณการอัตราดอกเบี้ยที่เป็นกลาง ความเห็นของเธอช่วยตอกย้ำการคาดการณ์ว่าญี่ปุ่นจะดำเนินนโยบายการเงินที่เข้มงวดขึ้นอีก

เงินเยนญี่ปุ่นยังได้รับแรงหนุนจากการคาดการณ์ว่าทางการอาจเข้าแทรกแซงตลาดแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศเพื่อพยุงค่าเงินเยน อย่างไรก็ตาม มีรายงานว่า BoJ อาจยังไม่ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้งเร็วถึงเดือนตุลาคม โดยเลือกที่จะประเมินผลกระทบของการตัดสินใจด้านนโยบายครั้งก่อน ๆ ต่อเศรษฐกิจก่อน

ขณะนี้นักลงทุนหันไปจับตาสุนทรพจน์ของเควิน วอร์ช ประธานเฟด ในวันศุกร์ ถ้อยแถลงของเขาอาจให้สัญญาณใหม่เกี่ยวกับทิศทางอัตราดอกเบี้ยสหรัฐ ขณะที่ตลาดยังคงสะท้อนโอกาสมากกว่า 85% ที่เฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกอย่างน้อยหนึ่งครั้งก่อนสิ้นปี

การวิเคราะห์ทางเทคนิค USD/JPY

ในกราฟรายชั่วโมง USD/JPY ซื้อขายอยู่ที่ 157.84 โดยยังมีแนวโน้มขาลงเล็กน้อยในระยะสั้น เนื่องจากราคายังคงอยู่ต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 100 ช่วงเวลาที่ 158.30 และเส้น SMA 200 ช่วงเวลาที่ 158.20 นอกจากนี้ คู่เงินยังถูกจำกัดการปรับขึ้นด้วยแนวต้านแนวนอนใกล้เคียงที่ 157.85 ขณะที่ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) 14 ช่วงเวลาอยู่บริเวณ 45 บ่งชี้ว่าโมเมนตัมขาขึ้นกำลังอ่อนแรงลง มากกว่าจะเข้าสู่ภาวะขายมากเกินไปอย่างชัดเจน

ในด้านขาขึ้น แนวต้านแรกอยู่ที่ 157.85 ตามด้วยเส้น SMA 200 ช่วงเวลาที่ 158.20 และเส้น SMA 100 ช่วงเวลาที่ 158.30 โดยมีแนวต้านที่แข็งแกร่งกว่าที่ 158.45 ก่อนถึงระดับ 159.00 ส่วนด้านขาลง แนวรับแรกอยู่ที่ 157.00 ตามด้วยฐานแนวรับเชิงโครงสร้างที่ 156.50 และ 155.50 ซึ่งคาดว่าฝั่งผู้ซื้อจะเข้าปกป้องแนวโน้มขาขึ้นในภาพรวม แม้ราคาจะย่อตัวลงระหว่างวันในขณะนี้

(บทวิเคราะห์ทางเทคนิคของข่าวนี้จัดทำขึ้นโดยใช้เครื่องมือ AI ช่วย อ่านเพิ่มเติม)

บทความถัดไป