WTI มีแนวโน้มปิดเดือนในแดนบวก ท่ามกลางภาวะชะงักงันระหว่างสหรัฐฯ-อิหร่าน

WTI ฟื้นตัว ขณะที่ความไม่แน่นอนเกี่ยวกับการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ-อิหร่านยังคงทำให้ความเสี่ยงด้านอุปทานเป็นประเด็นสำคัญ
การไหลของน้ำมันผ่านท่อส่งของซาอุดีอาระเบียและการส่งออกจากอ่าวที่เพิ่มขึ้นช่วยบรรเทาความกังวลบางส่วนเกี่ยวกับอุปทานในตะวันออกกลาง
WTI ยังคงยืนเหนือเส้น SMA รายวันสำคัญ แม้ตัวชี้วัดโมเมนตัมยังส่งสัญญาณผสม

น้ำมัน West Texas Intermediate (WTI) ฟื้นตัวในวันพุธ และยังคงอยู่ในเส้นทางที่จะปิดเดือนด้วยการปรับขึ้นราว 5.5% การขาดความคืบหน้าในการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านเพื่อเปิดช่องแคบฮอร์มุซอีกครั้ง ยังคงทำให้ความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์อยู่ในระดับสูง แม้ว่าสภาวะอุปทานในตะวันออกกลางจะปรับตัวดีขึ้นก็ตาม ขณะที่เขียนบทความนี้ WTI ซื้อขายอยู่แถว $90 ฟื้นกลับมาบางส่วนจากการขาดทุนในวันก่อนหน้า

TMGM วิเคราะห์: ข่าวสารตลาดการเงิน ปฏิทินเศรษฐกิจ และมุมมองตลาด

น้ำมันอ้างอิงของสหรัฐฯ ร่วงลงมากกว่า 4% ในวันอังคาร แตะระดับต่ำสุดนับตั้งแต่วันที่ 4 กันยายน เนื่องจากความกังวลด้านอุปทานที่ผ่อนคลายลงกดดันราคา Reuters รายงานว่า ซาอุดีอาระเบียกลับมาบรรทุกน้ำมันลงเรือที่ Yanbu หลังจากเริ่มเดินเครื่องท่อส่ง East-West อีกครั้ง ซึ่งเป็นเส้นทางทางเลือกที่หลีกเลี่ยง Hormuz ได้ Goldman Sachs ประเมินว่าการส่งออกน้ำมันจากอ่าวฟื้นตัวสู่ระดับราว 23.3 ล้านบาร์เรลต่อวันในสัปดาห์ที่แล้ว ซึ่งโดยรวมสอดคล้องกับค่าเฉลี่ยปี 2025 ของบริษัท ขณะเดียวกัน สหรัฐฯ ยังประกาศว่าจะเสนอปล่อยน้ำมันสูงสุด 40 ล้านบาร์เรลจากคลังสำรองปิโตรเลียมเชิงยุทธศาสตร์

ขณะเดียวกัน ข้อมูลที่เผยแพร่โดยสำนักงานสารสนเทศด้านพลังงานสหรัฐฯ (EIA) ในวันพุธแสดงให้เห็นว่า สต็อกน้ำมันดิบเพิ่มขึ้น 922,000 บาร์เรลในสัปดาห์ที่แล้ว ตัวเลขดังกล่าวสูงกว่าที่ตลาดคาดว่าจะลดลงราว 300,000 บาร์เรล แต่ต่ำกว่าการเพิ่มขึ้น 2.969 ล้านบาร์เรลในสัปดาห์ก่อนอย่างมาก

ในด้านตะวันออกกลาง อิหร่านยืนยันว่าได้รับคำตอบจากวอชิงตันต่อข้อเสนอ 7 วันของเตหะรานที่มุ่งเปิดช่องแคบฮอร์มุซอีกครั้ง แผนเบื้องต้นดังกล่าวถูกปฏิเสธโดยประธานาธิบดีสหรัฐฯ Donald Trump ขณะที่เตหะรานส่งสัญญาณว่าจะไม่ผ่อนปรนข้อเรียกร้องของตน ซึ่งรวมถึงการยกเลิกการปิดล้อมทางเรือต่อท่าเรือของอิหร่าน และการปล่อยทรัพย์สินของอิหร่านที่ถูกอายัดไว้ รัฐมนตรีต่างประเทศอิหร่าน Abbas Araqchi คาดว่าจะทบทวนคำตอบของวอชิงตันร่วมกับเจ้าหน้าที่ในเตหะราน

ข้อตกลงระหว่างวอชิงตันและเตหะรานอาจช่วยลดส่วนเพิ่มด้านภูมิรัฐศาสตร์ออกจากราคาน้ำมันได้ ในทางกลับกัน ภาวะชะงักงันที่ยืดเยื้ออาจหนุนให้ WTI ปรับขึ้นต่อ

การวิเคราะห์ทางเทคนิค

บนกราฟรายวัน WTI US Oil ยังคงยืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 50 วัน, 100 วัน และ 200 วัน ซึ่งเมื่อพิจารณาร่วมกันแล้ว บ่งชี้ว่าแนวโน้มพื้นฐานยังคงเป็นบวก แม้จะถอยลงจากการทะลุเหนือ $100 ชั่วคราวเมื่อต้นเดือนนี้

โมเมนตัมมีความระมัดระวังมากขึ้น โดยดัชนี Relative Strength Index (RSI) เคลื่อนไหวใกล้ระดับเป็นกลางที่ 48 และ Moving Average Convergence Divergence (MACD) อยู่ในแดนลบ ซึ่งบ่งชี้ว่าแรงกดดันฝั่งขาขึ้นกำลังอ่อนแรงลง แม้ว่าราคายังคงได้รับแรงหนุนจากเส้นค่าเฉลี่ยสำคัญในระยะกลางและระยะยาว

ในด้านขาขึ้น แนวต้านแรกอยู่ที่บริเวณแนวนอนใกล้ $95 ตามด้วยแนวต้านที่แข็งแกร่งกว่าที่ $100 ส่วนด้านขาลง แนวรับทันทีอยู่บริเวณ $89.95 และเส้น SMA 50 วันที่ $87.03 ก่อนถึงเส้น SMA 100 วันที่ $84.78 และเส้น SMA 200 วันที่ $81.27 ต่ำกว่าระดับเหล่านี้ จะมีฐานแนวรับเชิงโครงสร้างที่ลึกลงไปที่ $75 และ $70 ซึ่งจะมีบทบาทก็ต่อเมื่อแรงขายขยายตัวอย่างมีนัยสำคัญ

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้เขียนขึ้นด้วยความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)

คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับน้ำมัน WTI

WTI Oil คืออะไร?

WTI Oil เป็นน้ำมันดิบประเภทหนึ่งที่ซื้อขายในตลาดระหว่างประเทศ โดย WTI ย่อมาจาก West Texas Intermediate ซึ่งเป็นหนึ่งในน้ำมันดิบหลัก 3 ประเภท ร่วมกับ Brent และ Dubai Crude นอกจากนี้ WTI ยังถูกเรียกว่า “light” และ “sweet” เนื่องจากมีความหนาแน่นและปริมาณกำมะถันค่อนข้างต่ำตามลำดับ จึงถือเป็นน้ำมันคุณภาพสูงที่กลั่นได้ง่าย โดยมีแหล่งผลิตในสหรัฐอเมริกาและกระจายผ่านศูนย์กลางที่ Cushing ซึ่งได้รับการขนานนามว่าเป็น “จุดตัดท่อส่งของโลก” น้ำมันชนิดนี้เป็นเกณฑ์อ้างอิงของตลาดน้ำมัน และราคาของ WTI มักถูกอ้างอิงในสื่อ

ปัจจัยใดเป็นตัวขับเคลื่อนราคาน้ำมัน WTI?

เช่นเดียวกับสินทรัพย์ทุกประเภท อุปสงค์และอุปทานเป็นปัจจัยหลักที่ขับเคลื่อนราคาน้ำมัน WTI ดังนั้น การเติบโตของเศรษฐกิจโลกสามารถเป็นแรงขับเคลื่อนให้อุปสงค์เพิ่มขึ้น และในทางกลับกัน หากเศรษฐกิจโลกอ่อนแอ อุปสงค์ก็อาจลดลง ความไม่มั่นคงทางการเมือง สงคราม และมาตรการคว่ำบาตร สามารถรบกวนอุปทานและส่งผลกระทบต่อราคาได้ การตัดสินใจของ OPEC ซึ่งเป็นกลุ่มประเทศผู้ผลิตน้ำมันรายใหญ่ ก็เป็นอีกปัจจัยสำคัญที่กำหนดราคา มูลค่าของดอลลาร์สหรัฐมีอิทธิพลต่อราคาน้ำมันดิบ WTI เนื่องจากน้ำมันส่วนใหญ่ซื้อขายกันเป็นดอลลาร์สหรัฐ ดังนั้นดอลลาร์สหรัฐที่อ่อนค่าลงอาจทำให้น้ำมันมีราคาที่เข้าถึงได้มากขึ้น และในทางกลับกัน

ข้อมูลสต็อกสินค้าคงคลังส่งผลต่อราคาน้ำมัน WTI อย่างไร

รายงานสต็อกน้ำมันรายสัปดาห์ที่เผยแพร่โดย American Petroleum Institute (API) และ Energy Information Agency (EIA) ส่งผลต่อราคาน้ำมัน WTI การเปลี่ยนแปลงของสต็อกสะท้อนถึงอุปสงค์และอุปทานที่ผันผวน หากข้อมูลแสดงให้เห็นว่าสต็อกลดลง ก็อาจบ่งชี้ถึงอุปสงค์ที่เพิ่มขึ้น ซึ่งจะดันราคาน้ำมันให้สูงขึ้น สต็อกที่สูงขึ้นสามารถสะท้อนถึงอุปทานที่เพิ่มขึ้น ซึ่งกดดันราคาให้ลดลง รายงานของ API เผยแพร่ทุกวันอังคาร และของ EIA จะเผยแพร่ในวันถัดไป โดยผลลัพธ์ของทั้งสองมักใกล้เคียงกัน โดยอยู่ภายในกรอบ 1% ของกันและกันถึง 75% ของเวลา ข้อมูลของ EIA ถือว่ามีความน่าเชื่อถือมากกว่า เนื่องจากเป็นหน่วยงานของรัฐบาล

OPEC มีอิทธิพลต่อราคาน้ำมัน WTI อย่างไร?

OPEC (Organization of the Petroleum Exporting Countries) เป็นกลุ่มประเทศผู้ผลิตน้ำมัน 12 ประเทศที่ร่วมกันตัดสินใจกำหนดโควตาการผลิตสำหรับประเทศสมาชิกในการประชุมปีละสองครั้ง การตัดสินใจของกลุ่มมักส่งผลต่อราคาน้ำมัน WTI เมื่อ OPEC ตัดสินใจลดโควตา ก็อาจทำให้อุปทานตึงตัวและดันราคาน้ำมันให้สูงขึ้น เมื่อ OPEC เพิ่มการผลิต ผลกระทบจะเป็นไปในทิศทางตรงกันข้าม ส่วน OPEC+ หมายถึงกลุ่มที่ขยายออกไปซึ่งรวมสมาชิกนอก OPEC เพิ่มอีก 10 ประเทศ โดยประเทศที่โดดเด่นที่สุดคือรัสเซีย

บทความถัดไป